Investing.com — BMO Capital Markets, Salı günü Amgen ve BioNTech’in notunu düşürdü. Notlar Outperform’dan Market Perform’a çekildi. Biyofarma şirketlerinde risk-getiri dengesinin değiştiği belirtildi.
BMO analisti Evan Seigerman, Amgen’in notunu düşürdü. Hedef fiyat 450 dolar olarak korundu. Seigerman, ticari uygulamanın artık hisse için temel senaryo olduğunu söyledi. Hisseler yılbaşından bu yana yüzde 34 yükseldi. S&P 500 ve NYSE Arca Pharmaceutical endekslerinden daha iyi performans gösterdi.
Amgen, önemli patent kaybı baskılarıyla karşı karşıya. Seigerman bunu vurguladı. Prolia/XGEVA, Enbrel, Otezla ve Kyprolis’te baskı görülüyor. Şirketin obezite ilacı MariTide farklılaşmış bir profil sunuyor. Daha az sıklıkta dozlama yapılıyor. Ancak Faz 2 etkinlik ve tolere edilebilirlik verileri soru işaretleri bırakıyor. İlaç, mevcut enjektabl ve oral tedavilerle rekabet edebilir mi belirsiz.
Amgen hisseleri Salı günü piyasa öncesi işlemlerde yüzde 5’ten fazla düştü. Düşüşün temel nedeni Novartis’in açıklamasıydı. Şirketin kolesterol ilacı pelacarsen, yakından izlenen bir çalışmada başarısız oldu. Bu durum Amgen’in deneysel kolesterol ilacı olpasiran hakkında endişeleri artırdı.
JPMorgan analistleri bir değerlendirme yaptı. Novartis pelacarsen sonuçları, olpasiran için beklentileri düşürüyor. İlacın geç aşama verileri 2027 sonu veya 2028 başında bekleniyor. Aracı kurum, ilacın etkisinin klinik açıdan yeterince anlamlı olacağına daha az ikna olmuş durumda. Bu durum önemli bir ticari fırsata dönüşmeyebilir. Olpasiran, pelacarsen’den daha güçlü bir sinyal gösterse bile bu geçerli.
Öte yandan BMO, BioNTech’in notunu da düşürdü. Not Outperform’dan Market Perform’a çekildi. Hedef fiyat önceki seviyeden 105 dolara indirildi. COVID aşısı Comirnaty’de beklenenden güçlü erozyon yaşanıyor. Kanser ilacı pumitamig için risk azaltıcı veriler 2028’e kadar gelmiyor. Şirketin mRNA tabanlı iNeST programı için beklentiler azaldı.
Stratejileri incele
BioNTech’in Comirnaty gelir rehberliği defalarca düşürüldü. En son 400 milyon dolar düşüş yapıldı. Orta nokta 1,75 milyar dolara geldi. Küresel COVID aşı talebinde yumuşama var. Almanya’da envanter düşüşü yaşanıyor. BMO şimdi 2027’de Comirnaty gelirini yaklaşık 629 milyon dolar olarak modelliyor. Konsensüs 850 milyon dolar seviyesinde.
Pumitamig konusunda Seigerman bir değerlendirme yaptı. Analist şöyle dedi: “İlaç iyi görünüyor ancak ’iyi’ olmak kalabalık bir alanda farklılaşmış olmak değil.” Küçük hücreli olmayan akciğer kanserinde Pfizer ve AbbVie/RemeGen’den gelen rekabetçi verilere işaret etti. BioNTech’in nakit pozisyonu 16 milyar doları aşıyor. Bu durum hisse için bir taban oluşturuyor. Ancak Seigerman ekledi: “Yukarı yönlü potansiyel daha zorlu olabilir.”
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.
AMGN şu anda ucuz bir fiyata satılıyor mu?
Bunu öğrenmenin en hızlı yolu, Adil Değer hesaplayıcımızı kullanmaktır. Maksimum doğruluk için 17 adet kanıtlanmış Endüstri değerleme modelini bir arada kullanıyoruz.
AMGN ve binlerce diğer hisse senedinin sonuçlarını adresinden öğrenin ve büyük kazanç potansiyeli olan bir sonraki gizli hazinenizi bulun.
İskontolu Hisseleri Gör
